Аналитика: На мировых рынках наблюдается рост индексов

В пятницу, 3 октября, мировые рынки преимущественно растут на фоне продолжения публикации индексов деловой активности за сентябрь 2025 г. Американский шатдаун, похоже, никого не напугал.

Накануне торги в США завершились умеренным ростом основных фондовых индексов, обновивших свои исторические рекорды: DJIA вырос на 0,17%, S&P 500 — на 0,06%, а Nasdaq – на 0,39%. Инвесторы не придали большого значения приостановке работы правительства, полагая, что она не продлится долго и не принесет большого ущерба экономике.

Министерство труда США также приостановило работу и не будет публиковать статистические отчеты во время действия шатдауна. Вчера не вышли еженедельные данные о числе заявок на пособие по безработице, а сегодня не выйдет ежемесячный доклад о состоянии рынка труда.

Между тем по опубликованным вчера данным рекрутинговой компании Challenger, Gray & Christmas работодатели США в третьем квартале объявили о сокращении 202 118 рабочих мест, и это стало самым высоким показателем за третий квартал с 2020 года. С начала года компании объявили о 946 426 сокращениях рабочих мест, что является самым высоким показателем с начала года с 2020 года и пятым по величине за 36 лет.

Движущей силой индексов в четверг стали акции компаний технологического сектора. Акции AMD выросли на 3,49%, акции Intel подорожали на 3,78%, бумаги NVIDIA прибавили 0,88%, акции Apple, которые включены в состав стратегии «US. Сбалансированная», повысились в цене на 0,66%.

С другой стороны, обвалились бумаги производителей электромобилей, так как можно ожидать снижения продаж после истечения срока действия налогового вычета на электромобили в конце сентября. Акции Rivian упали на 7,39%, акции Tesla подешевели на 5,11%.

Инвесткомпания Berkshire Hathaway Уоррена Баффета договорилась о покупке нефтехимического подразделения Occidental Petroleum примерно за $9,7 млрд. Сделка будет оплачена денежными средствами. Ее закрытие ожидается в IV квартале. Акции Occidental упали на 7,31%.

В лидерах роста оказались акции разработчика аналитического программного обеспечения Fair Isaac, (FICO), которые взлетели на 17,98%. Компания анонсировала свою новую программу, которая предоставит реселлерам объединенных кредитных отчетов возможность рассчитывать и распространять оценки FICO непосредственно своим клиентам и тем самым снизит зависимость американских кредиторов от кредитных агентств. Эта информация вызвала падение акций кредитных бюро Experian (-4,28%), Equifax (-9,47%) и TransUnion (-10,64%).

Сегодня, по состоянию на 11:00 мск, фьючерс на индекс S&P 500 прибавляет 0,24%. Доходность 10-летних казначейских облигаций США повышается на 0,6 б.п. до уровня 4,094%. Фьючерс на нефть марки Brent с поставкой в ноябре растет на 0,81% до $64,63 за баррель. Декабрьский фьючерс на золото показывает рост на 0,48% до $3886,82 за тройскую унцию.

На рынках Азиатско-Тихоокеанского региона отсутствует единая динамика. Рынки Южной Кореи и материкового Китая закрыты в связи с национальными праздниками. Австралийский ASX повысился на 0,46%. Японский Nikkei 225 вырос на 1,93%. Индийский BSE Sensex показывает около нулевые изменения. Гонконгский Hang Seng упал на 0,53%.

На торгах в Гонконге в лидерах падения оказались акции BYD (-3,86%), Kuaishou Technology (-3,48%), China Resources Mixc (-2,79%), CITIC Pacific (-2,56%) и Longfor Properties (-2,49%). Лучшую динамику показали акции SMIC (+1,34%), Hansoh Pharmaceutical Group (+1,16%), China Resources Power (+1,12%), Xinyi Solar (+1,06%) и Alibaba (+0,93%).

Европейские индексы в начале торгов в пятницу преимущественно повышаются. Сводный континентальный индекс STOXX Europe 600 прибавляет около 0,5%. В лидерах роста в начале дня оказались акции австрийского Raiffeisen Bank (+6,81%), Telecom Italia (+6,51%), швейцарской Barry Callebaut (+5,88%) и нидерландской Galapagos (+5,86%). Среди падающих бумаг выделяются акции норвежской компании Tomra Systems (-3,80%), датской Oersted (-1,45%), французской Air Liquide (-1,76%) и шведской Afry (-1,39%).

Индекс деловой активности в сфере услуг еврозоны вырос до 51,3 в сентябре 2025 года с 50,5 в предыдущем месяце, что немного ниже предварительной оценки в 51,4, но значительно превышает первоначальные рыночные ожидания в 50,5. Этот результат является четвертым периодом роста подряд. Композитный PMI от S&P Global в сентябре составил 51,2 по сравнению с 51,0 в августе.

Индекс деловой активности в сфере услуг РФ от S&P Global в сентябре вслед за PMI обрабатывающих отраслей, опубликованного позавчера, снизился и составил до 47 пунктов после 50 пунктов в августе. Кроме того, в конце третьего квартала российские сервисные компании впервые за 11 месяцев зафиксировали сокращение незавершенного бизнеса. Сводный PMI S&P Global в России составил 46,6 в сентябре по сравнению с 49,1 в августе, что может говорить о самом быстром сокращении деловой активности в частном секторе почти за три года.

Российский рынок акций в пятницу совершает отскок после того, как накануне почти достиг уровня поддержки в районе 2600 пунктов. По состоянию на 11:30 мск индексы МосБиржи и РТС прибавляют по 0,6% по отношению к уровням закрытия дневной сессии четверга.

Почти все бумаги, входящие в индексы, показывает рост относительно цен вечерних торгов. В минусе остаются только МКБ (−0,94%), ВК (−0,54%), ИКС 5 (−0,22%) и ПИК (−0,11%). А в список лидеров роста вошли «Сургутнефтегаз» а.п. (+3,81%), «ФосАгро» (+2,60%), «Яндекс» (+1,52%), «Алроса» (+1,47%) и «Московская биржа» (+1,33%).

Сегодня последний день на бирже для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов за 1 полугодие 2025 г., у «Новатэка» (+0,48%), банка «Санкт-Петербург» а.о. (+1,62%) и а.п. (-0,44%), «Т-Технологий» (+1,15%) и «Озон Фармацевтики» (+4,99%).

Техническая картина

Индекс МосБиржи

Индекс МосБиржи находится недалеко от уровня поддержки, который совпадает с нижней границей широкого торгового диапазона и проходит в районе 2600 пунктов. При этом RSI сигнализирует о состоянии, близком к перепроданности. В этой ситуации возможна попытка индекса двинуться в сторону верхней границы, проходящей около 3000 пунктов.

S&P 500

Индекс S&P 500 остается в границах восходящего канала. Он закрепился выше рекордного значения 6700 и может продолжить рост до 6800 пунктов. При этом вероятность коррекции сохраняется, поскольку RSI приближается к зоне перекупленности. Ближайший уровень поддержки находится вблизи 6550 пунктов.

STOXX Europe 600

Индекс STOXX 600 вышел на исторический максимум в 570 пунктов, преодолев сопротивление в районе 565 пунктов. Сила, накопленная за время консолидации в боковом диапазоне, может двигать индекс еще выше. Однако RSI уже вошел в зону перекупленности. Поэтому после дальнейшего движения вверх вероятен откат к 565 пунктам, которые станут уровнем поддержки.

Алексей Калачев,
аналитик ФГ «Финам»